O beta mede a volatilidade de um título da empresa em relação a um benchmark, como o S&P 500. Um beta de 1 significa que o preço do título e o mercado flutuam na mesma taxa. Um beta superior a 1 indica que a ação é mais volátil do que o mercado geral, enquanto um beta inferior a 1 significa que a ação é menos volátil. Você pode calcular o beta de um título no Microsoft Excel usando a função SLOPE.
Passo 1
Abra uma nova planilha no Excel. Insira os dados históricos para o estoque e o benchmark em duas colunas. Como exemplo, insira os dados de estoque nas células A1 a A10 e os dados de referência correspondentes nas células C1 a C10.
Vídeo do dia
Passo 2
Clique na célula vazia B2 e calcule a variação percentual dos dados do preço das ações digitando a fórmula "= ((A2-A1) / A2) * 100". Mova o mouse para o canto inferior direito da célula B2 até ver um sinal "+". Arraste o mouse para a célula B10 para copiar a fórmula para as outras células.
etapa 3
Repita a Etapa 2 para calcular a variação percentual dos dados de referência. Desta vez, digite a fórmula "= ((C2-C1) / C2) * 100" na célula D2 e copie-a da coluna D para a célula D10.
Passo 4
Calcule o beta usando a função SLOPE para comparar a faixa das mudanças percentuais no preço das ações e no índice de referência. Para o exemplo acima, clique em uma célula vazia e digite a fórmula "= SLOPE (C2: C10, D2: D10)". O resultado beta aparecerá na célula que você selecionou.
